Wie investiere ich in Aktienfonds? Einfacher Guide

Wussten Sie, dass die Mindesteinlage für einen Investmentfonds in der Regel zwischen 500 und 1.000 Euro für Einmalanlagen liegt? Fondssparpläne ermöglichen es Anlegern jedoch, bereits ab 25 bis 50 Euro monatlich oder vierteljährlich in Aktienfonds zu investieren. Diese flexible Anlageform macht Investmentfonds zu einer attraktiven Option für viele Menschen, die ihr Geld langfristig anlegen und von den Renditechancen der Aktienmärkte profitieren möchten.

Aktienfonds bündeln verschiedene Aktien in einer Anlage und werden professionell gemanagt. Dadurch können Anleger:innen auch mit kleineren Beträgen von der Wertentwicklung unterschiedlicher Unternehmen profitieren, ohne selbst eine aufwendige Aktienauswahl treffen zu müssen. Je nach persönlichen Präferenzen und Anlagezielen stehen aktiv und passiv gemanagte Fonds sowie ausschüttende und thesaurierende Varianten zur Verfügung.

Durch die breite Streuung des Kapitals auf verschiedene Aktien reduzieren Investmentfonds das Risiko im Vergleich zu Einzelaktien. Dennoch sollten sich Anleger:innen bewusst sein, dass Aktienfonds aufgrund ihrer Abhängigkeit von den Aktienmärkten Kursschwankungen unterliegen können. Mit einem längerfristigen Anlagehorizont und einer etwas höheren Risikobereitschaft bieten Aktienfonds jedoch attraktive Renditechancen und die Möglichkeit, einfach an den Chancen der globalen Aktienmärkte zu partizipieren.

Was sind Aktienfonds und wie funktionieren sie?

Aktienfonds sind eine beliebte Form der Geldanlage, bei der das Kapital vieler Anleger gebündelt und von professionellen Fondsmanagern in ein diversifiziertes Portfolio aus Aktien investiert wird. Das Fondsmanagement verfolgt dabei eine festgelegte Anlagestrategie, um Risiken zu minimieren und attraktive Renditen für die Anleger zu erzielen. Durch die breite Streuung des Kapitals auf verschiedene Anlageklassen und Einzeltitel wird das Risiko im Vergleich zu Direktinvestitionen in Aktien deutlich reduziert.

Anleger erwerben Anteile am Sondervermögen des Fonds und partizipieren somit an der Wertentwicklung der im Fonds enthaltenen Aktien. Die Fondsgesellschaft stellt sicher, dass die Anlagestrategie eingehalten und das Portfolio regelmäßig überwacht und angepasst wird.

Aktiv vs. passiv gemanagte Fonds

Es wird grundsätzlich zwischen aktiv und passiv gemanagten Aktienfonds unterschieden. Bei aktiv gemanagten Fonds wählen die Fondsmanager gezielt Aktien aus, um eine Überrendite gegenüber einem Vergleichsindex zu erzielen. Passiv gemanagte Fonds, auch als Indexfonds bezeichnet, bilden hingegen die Wertentwicklung eines bestimmten Index wie beispielsweise des DAX oder S&P 500 nach.

Ausschüttende und thesaurierende Fonds

Eine weitere Unterscheidung erfolgt zwischen ausschüttenden und thesaurierenden Fonds. Ausschüttende Fonds zahlen die erzielten Erträge, beispielsweise Dividenden oder Kursgewinne, in regelmäßigen Abständen an die Anleger aus. Bei thesaurierenden Fonds werden die Erträge direkt wieder in den Fonds investiert, wodurch der Wert der Fondsanteile steigt. Anleger können somit von einem Zinseszinseffekt profitieren.

Insgesamt bieten Aktienfonds Anlegern die Möglichkeit, auch mit geringen Anlagesummen von der Wertentwicklung der Aktienmärkte zu profitieren und gleichzeitig Risiken durch eine breite Diversifikation zu reduzieren.

Vorteile von Aktienfonds als Geldanlage

Aktienfonds bieten Anlegern eine Vielzahl von Vorteilen gegenüber Direktinvestitionen in Einzelaktien. Durch die breite Streuung des investierten Kapitals auf verschiedene Unternehmen, Branchen und Regionen lässt sich das Risikomanagement deutlich verbessern. So können potenzielle Verluste durch Kursschwankungen oder Insolvenzen einzelner Aktiengesellschaften minimiert werden.

Ein weiterer Vorteil von Aktienfonds liegt in der professionellen Verwaltung des Portfolios durch erfahrene Fondsmanager. Diese Anlageprofis beobachten kontinuierlich die Entwicklungen an den Märkten und passen die Zusammensetzung des Fonds entsprechend an. Anleger profitieren somit vom Fachwissen und der Expertise der Fondsmanager, ohne selbst Zeit und Ressourcen in die Analyse von Einzelaktien investieren zu müssen.

Einfacher Zugang zu internationalen Märkten

Aktienfonds eröffnen Privatanlegern zudem die Möglichkeit, auch mit kleineren Anlagesummen von den Renditechancen internationaler Aktienmärkte zu profitieren. Während der direkte Erwerb von Aktien ausländischer Unternehmen oft mit hohen Transaktionskosten und Informationsbarrieren verbunden ist, bieten Aktienfonds einen einfachen und kostengünstigen Zugang zu globalen Märkten.

Insgesamt bieten Aktienfonds somit eine attraktive Anlagealternative für Privatanleger, die von den langfristigen Renditechancen der Aktienmärkte profitieren möchten, ohne selbst zum Experten werden zu müssen. Durch das professionelle Risikomanagement, die breite Diversifikation des Portfolios und den einfachen Zugang zu internationalen Märkten eignen sich Aktienfonds für verschiedenste Anlegertypen und Zielsetzungen.

Wie wähle ich den richtigen Aktienfonds aus?

Bei der Auswahl eines geeigneten Aktienfonds gibt es einige wichtige Faktoren zu berücksichtigen. Zunächst sollten Anleger ihre persönlichen Anlageziele und ihre Risikobereitschaft definieren. Möchten Sie langfristig Vermögen aufbauen, für die Altersvorsorge sparen oder eine spezielle Anlagestrategie verfolgen? Je nach Risikotoleranz können Fonds mit unterschiedlicher Ausrichtung gewählt werden – von defensiv bis hin zu chancenorientiert.

Bestimmen Sie Ihre Anlageziele und Risikobereitschaft

Es gibt verschiedene Fondskategorien, die spezifische Investmentstrategien ermöglichen. Länderfonds konzentrieren sich auf bestimmte Regionen, während Branchenfonds in spezielle Sektoren wie Technologie, Gesundheitswesen oder erneuerbare Energien investieren. Themenfonds wiederum setzen auf langfristige Megatrends wie Digitalisierung oder demografischen Wandel. Durch die Wahl der passenden Kategorie können Anleger ihre Anlageziele optimal umsetzen.

Vergleichen Sie Gebühren und historische Performance

Ein weiteres Kriterium bei der Fondsauswahl sind die Gebühren. Aktienfonds können Ausgabeaufschläge von bis zu sieben Prozent haben. Zusätzlich fallen jährliche Verwaltungskosten an, die als Total Expense Ratio (TER) angegeben werden. Ein Vergleich der Kostenstrukturen verschiedener Fonds ist ratsam, da hohe Gebühren die Rendite schmälern können. Ebenso wichtig ist ein Blick auf die Wertentwicklung der Fonds in der Vergangenheit. Eine überzeugende Performance über mehrere Jahre hinweg spricht für die Qualität des Fondsmanagements. Auch auf das Fondsvolumen und Ratings von Analysten wie Morningstar zu achten, kann bei der Entscheidungsfindung helfen.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass die Wahl des richtigen Aktienfonds von individuellen Faktoren abhängt. Eine Kombination aus passender Anlagestrategie, attraktiver Gebührenstruktur und überzeugender historischer Wertentwicklung bietet eine solide Basis für die Entscheidungsfindung. Durch eine sorgfältige Analyse können Anleger den optimalen Fonds auswählen, der ihren Anlagezielen und ihrer Risikotoleranz entspricht.

Schritt-für-Schritt Anleitung: Wie investiere ich in Aktienfonds?

Um in Aktienfonds zu investieren, ist es zunächst wichtig, ein Wertpapierdepot bei einer Bank oder einem Online-Broker zu eröffnen. Dieses Depot dient als Grundlage für den Kauf und die Verwahrung von Fondsanteilen. Bei der Auswahl des Depotanbieters sollten Faktoren wie Gebühren, Kundenservice und die Auswahl an handelbaren Fonds berücksichtigt werden.

Sobald das Depot eingerichtet ist, können Anleger aus einer Vielzahl von Aktienfonds den passenden für ihre Anlageziele und Risikobereitschaft auswählen. Hierbei ist es ratsam, auf die Zusammensetzung des Fonds, die historische Performance, die Gebührenstruktur und die Reputation der Fondsgesellschaft zu achten. Eine breite Streuung über verschiedene Branchen und Regionen kann dazu beitragen, das Risiko zu minimieren.

Der Kauf von Aktienfonds kann entweder als Einmalanlage oder im Rahmen eines Sparplans erfolgen. Bei einer Einmalanlage wird ein fester Betrag auf einmal investiert. Diese Option eignet sich für Anleger, die bereits über ein größeres Kapital verfügen. Fondssparpläne ermöglichen es hingegen, regelmäßig kleinere Beträge anzulegen. Diese Variante ist besonders für Einsteiger und langfristige Sparziele geeignet.

Bei der Auswahl eines Aktienfonds sollten Anleger auch auf die anfallenden Kosten achten. Dazu gehören der Ausgabeaufschlag, die jährlichen Verwaltungsgebühren und eventuelle Mindestanlagesummen. Fondssparpläne sind oft schon ab kleinen Beträgen von 25 oder 50 Euro im Monat möglich und bieten somit einen niedrigschwelligen Einstieg in das Investieren in Aktienfonds.

Nach dem Kauf ist es wichtig, die Entwicklung des Aktienfonds regelmäßig zu überwachen und gegebenenfalls Anpassungen am Portfolio vorzunehmen. Dabei sollten Anleger jedoch nicht vorschnell auf kurzfristige Schwankungen reagieren, sondern den langfristigen Anlagehorizont im Blick behalten. Eine breite Diversifikation und ein kontinuierliches Investieren können dazu beitragen, das Risiko zu reduzieren und von den Chancen des Aktienmarktes zu profitieren.

Eröffnen eines Depots bei einer Bank oder einem Online-Broker

Um in Aktienfonds zu investieren, benötigen Anleger ein Wertpapierdepot. Dieses fungiert als Konto, über das Wertpapiergeschäfte an der Börse abgewickelt und Wertpapierbestände geführt werden. Die Depoteröffnung ist sowohl bei traditionellen Banken als auch bei Online-Brokern möglich. Dabei werden Depotkonten entweder als Einzel- oder als Gemeinschaftskonten geführt.

Vor der Eröffnung eines Depots sollten Anleger die Konditionen verschiedener Anbieter sorgfältig vergleichen. Zu den wichtigsten Kriterien zählen die Höhe der Depotführungsgebühren, die anfallenden Orderkosten sowie der Umfang des Kundenservices. Auch die Auswahl an handelbaren Fonds kann je nach Anbieter variieren und sollte bei der Entscheidungsfindung berücksichtigt werden.

Vergleich von Depotgebühren und Services

In der Regel bieten Online-Depots günstigere Konditionen als Filialbanken. Dafür punkten letztere häufig mit einer persönlichen Beratung vor Ort. Die folgende Tabelle zeigt einen exemplarischen Vergleich der Depotgebühren und Services ausgewählter Anbieter im Jahr 2024:

Bei der Depoteröffnung müssen Anleger ihre persönlichen Daten angeben und ihre Identität nachweisen. Dieser Prozess erfolgt meist online, kann aber auch per Post oder in einer Filiale vorgenommen werden. Ist das Depot erst einmal eröffnet, können Anleger bequem Aktienfonds kaufen und verkaufen und ihre Wertpapiere im Blick behalten.

Festlegen eines Anlagebetrags und einer Anlagestrategie

Bevor Sie in Aktienfonds investieren, ist es wichtig, Ihren individuellen Anlagebetrag und Ihren Anlagehorizont zu bestimmen. Der Anlagebetrag richtet sich nach Ihren persönlichen finanziellen Möglichkeiten und Finanzzielen. Sie können den Betrag entweder einmalig anlegen oder regelmäßig im Rahmen eines Fondssparplans investieren.

Die Wahl der passenden Anlagestrategie hängt von Ihrem Anlageziel und Ihrer Risikobereitschaft ab. Für langfristige Ziele wie die Altersvorsorge eignen sich breit streuende Aktienfonds, in die Sie über Jahrzehnte hinweg investieren können. Bei mittelfristigen Zielen, wie der Finanzierung einer Immobilie, empfehlen sich Fonds mit einem ausgewogenen Chance-Risiko-Profil.

Ein wichtiger Grundsatz lautet: Je länger der Anlagehorizont, desto höher kann die Aktienquote in Ihrem Portfolio ausfallen. Denn über einen langen Zeitraum können Sie kurzfristige Schwankungen am Aktienmarkt besser aussitzen.

• Für einen Anlagehorizont von mindestens zehn Jahren empfiehlt sich ein Mix aus Tagesgeld, Festgeld und kostengünstigen Indexfonds (ETFs).
• Im Rahmen der Anlagestrategie „50 – 24 – 1“ gewinnt die Hälfte der Fondsanlage vom ersten Tag an mit steigenden Kursentwicklungen an Wert.
• Die andere Hälfte des Anlagebetrags wird über 24 Monate hinweg schrittweise investiert, um das Risiko eines ungünstigen Einstiegszeitpunkts zu verringern.

Ein Fondssparplan mit Dynamisierung unterstützt die Vermögensbildung auf lange Sicht und führt zu einer stabilen Rendite. Gleichzeitig sollten Sie immer einen Notgroschen für unvorhergesehene Ausgaben getrennt vom langfristigen Fondsvermögen anlegen.

Denken Sie daran: Investmentfonds unterliegen Wertschwankungen und Verluste sind nie ganz auszuschließen. Prognosen sind mit zunehmendem Zeithorizont auch mit steigender Unsicherheit behaftet. Lesen Sie vor einer Anlageentscheidung unbedingt die Basisinformationsblätter, Verkaufsprospekte und Berichte gründlich durch.

Auswahl und Kauf von Aktienfonds

Nach der Festlegung Ihrer Anlageziele und Risikobereitschaft sowie der Eröffnung eines Depots ist es an der Zeit, die passenden Aktienfonds auszuwählen und zu kaufen. Hierbei haben Anleger grundsätzlich zwei Möglichkeiten: den Online-Kauf über einen Fonds-Supermarkt oder die persönliche Beratung durch einen Bankberater.

Online-Kauf über Fonds-Supermärkte

Fonds-Supermärkte sind Online-Plattformen, die eine breite Palette von Investmentfonds verschiedener Anbieter zur Auswahl stellen. Hier können Anleger die Fonds nach verschiedenen Kriterien wie Anlageklasse, Region, Wertentwicklung oder Kosten filtern und vergleichen. Detaillierte Fondsinformationen, Analysen und Ratings unterstützen die Entscheidungsfindung. Der Kauf erfolgt dann direkt online im Depot des Fonds-Supermarkts.

Die Vorteile des Online-Kaufs liegen in der Zeitersparnis, der Unabhängigkeit von Banköffnungszeiten und den oft günstigeren Konditionen im Vergleich zur Hausbank. Allerdings erfordert diese Variante auch ein gewisses Maß an Eigeninitiative und Kenntnissen seitens des Anlegers.

Persönliche Anlageberatung durch einen Bankberater

Die Alternative zum Online-Kauf ist die persönliche Beratung durch einen Bankberater. Hier können Anleger ihre Anlageziele und Risikobereitschaft im Gespräch erörtern und erhalten individuelle Fondsempfehlungen. Der Berater übernimmt dann auch die Abwicklung des Fondskaufs.

Der Vorteil liegt in der professionellen Unterstützung und Betreuung, insbesondere für weniger erfahrene Anleger oder bei komplexeren Anlagestrategien. Allerdings sind die Kosten für die Beratung und den Fondskauf bei der Hausbank oft höher als beim Online-Kauf.

Letztendlich hängt die Entscheidung zwischen Online-Kauf und persönlicher Anlageberatung von den individuellen Präferenzen, Kenntnissen und der Komplexität der Anlagestrategie ab. Für den Vermögensaufbau und die Altersvorsorge sind Aktienfonds in jedem Fall eine attraktive Option – unabhängig vom gewählten Kaufweg.

Regelmäßige Überwachung und Anpassung des Portfolios

Auch nach dem erfolgreichen Kauf von Aktienfonds ist ein kontinuierliches Portfolio-Monitoring unerlässlich, um langfristig von Wertsteigerungen zu profitieren. Anleger sollten ihre Investments regelmäßig überprüfen und dabei nicht nur die absolute Wertentwicklung, sondern auch den Vergleich mit der Benchmark und anderen Fonds der Kategorie im Blick behalten.

Zudem gilt es zu prüfen, ob die Gewichtung der einzelnen Fonds im Portfolio noch mit den persönlichen Anlagezielen harmoniert. Mit zunehmendem Anlagehorizont kann eine schrittweise Verschiebung hin zu renditestärkeren Aktienfonds sinnvoll sein. Auch Veränderungen der individuellen Lebenssituation oder Anlageziele erfordern möglicherweise Anpassungen in der Portfoliostruktur.

Selbst bei starken Wertsteigerungen einzelner Positionen können Umschichtungen ratsam sein, um das Risiko weiterhin breit zu streuen. Ein Anleger, der beispielsweise umfangreiche Rücklagen gebildet hat, könnte 70% seines Kapitals in Aktien, 20% in Anleihen und 10% in Barmitteln halten. Durch die Beimischung von Anleihen und einem Geldmarktfonds lässt sich im Jahr 2024 voraussichtlich eine stabile Rendite von rund 4% erzielen.

Für größere Portfolios empfiehlt sich eine halbjährliche Überprüfung und gegebenenfalls Anpassung der Fondsauswahl und Gewichtung. Anleger sollten dabei auch die Gebührenstruktur im Blick behalten: Für ein Multi-Asset-Portfolio fallen beispielsweise eine jährliche Kontogebühr von 45 Euro sowie eine Servicegebühr von maximal 1,19% inklusive Mehrwertsteuer an.

Insgesamt ermöglicht ein breit gestreutes Portfolio aus Aktien, Anleihen und Barmitteln auch in volatilen Marktphasen eine kontinuierliche Wertsteigerung. Durch regelmäßiges Monitoring und bedarfsgerechte Umschichtungen können Anleger ihr Depot optimieren und ihre individuellen Renditeziele erreichen.

Steuern und Gebühren bei Aktienfonds

Beim Investieren in Aktienfonds sollten Anleger neben den potenziellen Renditen auch die anfallenden Steuern und Gebühren im Blick haben. Diese können die Erträge schmälern und sollten daher bei der Fondsauswahl und der langfristigen Anlageplanung berücksichtigt werden.

Abgeltungssteuer auf Erträge

Auf Gewinne aus Aktienfonds wird in Deutschland die Abgeltungsteuer erhoben. Diese beträgt pauschal 25 Prozent zuzüglich Solidaritätszuschlag und gegebenenfalls Kirchensteuer. Die Abgeltungsteuer wird direkt von der Depotbank einbehalten und an das Finanzamt abgeführt. Anleger können jedoch einen Sparerpauschbetrag von 1.000 Euro bei Einzelveranlagung bzw. 2.000 Euro bei gemeinsamer Veranlagung geltend machen, bis zu dem keine Steuern anfallen.

Bei thesaurierenden Fonds, die ihre Erträge nicht ausschütten, sondern wieder anlegen, kommt zusätzlich die sogenannte Vorabpauschale zum Tragen. Diese wird jährlich ermittelt und besteuert, auch wenn der Anleger die Fondsanteile noch nicht verkauft hat. Die Vorabpauschale ist jedoch auf die tatsächliche Wertsteigerung des Fonds begrenzt und fällt bei fehlendem Wertzuwachs oder negativer Wertentwicklung nicht an.

Eine Teilfreistellung der Erträge ist bei bestimmten Fondstypen möglich. So sind bei Aktienfonds 30 Prozent der Erträge steuerfrei, bei Immobilienfonds 60 Prozent und bei Immobilienfonds mit Auslandsschwerpunkt sogar 80 Prozent. Mischfonds mit geringem Aktienanteil werden mit 15 Prozent teilweise freigestellt.

Ausgabeaufschläge und laufende Kosten

Neben den Steuern auf Fondsgewinne fallen bei Aktienfonds auch verschiedene Gebühren an. Beim Kauf von Fondsanteilen wird in der Regel ein Ausgabeaufschlag fällig, der je nach Fondstyp und Vertriebsweg unterschiedlich hoch ausfällt und oft zwischen 3 und 5 Prozent des Anlagebetrags liegt.

Während der Haltedauer fallen zudem laufende Kosten an, insbesondere die jährliche Verwaltungsvergütung für das Fondsmanagement. Diese ist bei aktiv gemanagten Fonds mit durchschnittlich 1,5 Prozent höher als bei passiven Indexfonds oder ETFs, die oft Gebühren von unter 0,5 Prozent aufweisen. Hinzu kommen weitere Kosten wie Depotgebühren oder Transaktionskosten.

Ein wichtiger Indikator für die Gesamtkosten eines Fonds ist die Total Expense Ratio (TER). Sie gibt die jährlichen Gesamtkosten in Prozent des Fondsvermögens an und liegt je nach Fondstyp meist zwischen 0,4 und 1,5 Prozent. Anleger sollten die TER verschiedener Fonds vergleichen, da die Kosten die Rendite entscheidend beeinflussen. Schon geringe Kostenunterschiede können sich über einen längeren Anlagezeitraum zu hohen Beträgen summieren.

Risiken von Aktienfonds und wie man sie minimiert

Jede Anlageform birgt gewisse Risiken, so auch Aktienfonds. Das primäre Risiko liegt in der Volatilität der Aktienmärkte. Kursschwankungen der im Fonds enthaltenen Aktien können zu vorübergehenden oder dauerhaften Verlusten führen. Daher ist es wichtig, die potenziellen Risiken zu verstehen und Strategien zur Risikominimierung anzuwenden.

Marktrisiko und Volatilität

Das Kursrisiko ist das zentrale Risiko bei Aktienfonds. Die Wertentwicklung des Fonds hängt direkt von der Performance der zugrunde liegenden Aktien ab. Wirtschaftliche, politische oder unternehmensspezifische Ereignisse können zu starken Kursschwankungen führen. Im Extremfall kann es sogar zu einem Totalverlust kommen, wenn Unternehmen insolvent werden.

Allerdings ist die Volatilität bei Aktienfonds aufgrund der Risikostreuung meist geringer als bei Einzelaktien. Durch die Verteilung des Anlagekapitals auf verschiedene Aktien, Branchen und Regionen können Schwankungen abgefedert werden. Dennoch bleibt ein gewisses Marktrisiko bestehen, das sich nie vollständig eliminieren lässt.

Risikomanagement durch Diversifikation

Eine breite Diversifikation gilt als wichtigste Strategie zur Reduzierung des Anlagerisikos. Dabei wird das Fondsvermögen auf verschiedene Anlageklassen, Länder, Branchen und Unternehmen verteilt. So können Verluste in einem Bereich durch Gewinne in anderen ausgeglichen werden. Eine ausgewogene Mischung aus Aktien, Anleihen und anderen Anlageklassen (Anlagemix) kann das Gesamtrisiko weiter senken.

Auch der Anlagehorizont spielt eine Rolle beim Risikomanagement. Grundsätzlich gilt: Je länger der Anlagezeitraum, desto höher kann die Aktienquote sein. Bei einem Anlagehorizont von über 15 Jahren können Schwankungen besser ausgeglichen werden. Eine schrittweise Erhöhung des Aktienanteils mit zunehmendem Anlagehorizont kann daher sinnvoll sein.

Ein weiterer Vorteil von Aktienfonds ist die Möglichkeit des Sparplans. Durch regelmäßige Investments in gleicher Höhe werden Marktrisiken über einen langen Zeitraum verteilt. So wird die Gefahr reduziert, zu einem ungünstigen Zeitpunkt einzusteigen.

Insgesamt lassen sich die Risiken bei Aktienfonds durch eine breite Streuung, die Wahl des passenden Anlagehorizonts und regelmäßige Sparpläne deutlich reduzieren. Ein gewisses Restrisiko bleibt jedoch immer bestehen. Daher sollten Anleger nur Geld investieren, auf das sie im Notfall verzichten können.

Nachhaltige und ethische Aktienfonds

Immer mehr Anleger legen Wert auf Nachhaltigkeit und ethische Aspekte bei der Geldanlage. Laut Studien betrachten fast die Hälfte aller Deutschen Nachhaltigkeit als wichtig bei Investitionsentscheidungen. Der Markt bietet mittlerweile eine Vielzahl an nachhaltigen Fonds wie Grüne Fonds, Öko-Fonds, Umweltfonds und Nachhaltigkeitsfonds an, die unterschiedliche Ansätze verfolgen, um ökologische, soziale und Governance-Kriterien (ESG) bei der Titelauswahl zu berücksichtigen.

ESG-Kriterien bei der Fondsauswahl

Spezielle SRI-Aktienfonds (Socially Responsible Investing) setzen auf strenge Ausschlusskriterien und investieren nicht in Unternehmen, die in kontroversen Bereichen wie Rüstung, Tabak oder Glücksspiel tätig sind. Stattdessen liegt der Fokus auf zukunftsträchtigen, nachhaltigen Geschäftsmodellen, die anhand von ESG-Kriterien bewertet werden. Diese umfassen Umweltaspekte wie den Einsatz erneuerbarer Energien, soziale Faktoren wie faire Arbeitsbedingungen und gute Unternehmensführung im Sinne von transparenten Investor Relations.

Allerdings gibt es bisher keine einheitlichen Standards für nachhaltige Fonds, sodass Anbieter ihre eigenen Auswahlkriterien festlegen. Für Anleger ist es daher wichtig, genau zu recherchieren und zu verstehen, welche Unternehmen in einem Fonds enthalten sind, um sicherzustellen, dass diese mit den persönlichen Werten übereinstimmen. Transparenz und Klarheit über den Auswahlprozess sind entscheidend bei der Wahl nachhaltiger Fonds.

Impact Investing mit Aktienfonds

Mit Fonds, die gezielt auf erneuerbare Energien, Umwelttechnologien oder Mikrofinanzierung in Entwicklungsländern ausgerichtet sind, können Anleger positive Wirkungen erzielen (Impact Investing). So hat beispielsweise die Deka Investment bereits 2006 einen Umweltfonds aufgelegt, der sich auf Lösungen für den Klimawandel konzentriert. Auch die UmweltBank bietet mit dem UmweltBank UCITS ETF – Global SDG Focus einen Fonds an, der strengere Ausschlusskriterien setzt und die 17 Entwicklungsziele der Vereinten Nationen (SDGs) berücksichtigt.

Insgesamt zeigt sich, dass nachhaltige Fonds in puncto Rendite und Stabilität durchaus mit traditionellen Fonds mithalten können und oft sogar besser abschneiden. Somit ziehen sie zunehmend Anleger an, die nach ethisch vertretbaren Investitionsmöglichkeiten suchen. Bis Ende 2022 hielten deutsche Anleger bereits 739 Milliarden Euro in nachhaltig orientierten Fonds, was einem Rekordwert von durchschnittlich 8.800 Euro pro Einwohner entspricht. Gerade für den mittel- bis langfristigen Vermögensaufbau eignen sich nachhaltige Aktienfonds als sinnvolle Beimischung im Portfolio.

Wie lange sollte ich in Aktienfonds investieren?

Aktienfonds sind eine hervorragende Wahl für langfristige Geldanlagen. Aufgrund der Schwankungen an den Aktienmärkten empfiehlt es sich, einen Anlagehorizont von mindestens fünf bis zehn Jahren oder länger zu wählen. Je länger Sie in Aktienfonds investiert bleiben, desto höher sind die zu erwartenden Renditen. Kurzfristige Wertschwankungen verlieren mit der Zeit an Bedeutung, während Sie vom Zinseszinseffekt und dem Wachstumspotenzial der Aktienmärkte profitieren.

Eine klassische Buy-and-Hold-Strategie, bei der Sie Fondsanteile über einen langen Zeitraum halten, zahlt sich in der Regel aus. Laut Statistik liegt die jährliche Rendite eines „ungeliebten“ Portfolios in den USA seit 1994 bei 11,0%, während ein „beliebtes“ Portfolio nur 5,6% erzielte. Auch in Europa zeigt sich, dass Fondssparen über einen längeren Zeitraum zu höheren Gewinnen führt.

Für den langfristigen Vermögensaufbau und die private Altersvorsorge sind Aktienfonds daher gut geeignet. Es wird empfohlen, den Aktienanteil im Depot mittels der Faustregel „100 minus Lebensalter“ zu bestimmen. Drei bis fünf Jahre vor einem geplanten Ausstieg aus der Geldanlage sollten risikoreichere Positionen sukzessive in konservativere Anlagen umgeschichtet werden.

Kurzfristige Anlageziele unter fünf Jahren lassen sich hingegen besser mit risikoärmeren Anlageformen wie Tagesgeld oder Festgeld erreichen. Für mittel- bis langfristige Sparziele ab einem Anlagehorizont von fünf Jahren sind Aktienfonds jedoch eine sinnvolle Wahl, um vom Wachstumspotenzial der Wirtschaft zu profitieren und reale Renditen zu erzielen.

Alternativen zu Aktienfonds

Neben klassischen Aktienfonds gibt es weitere interessante Anlagemöglichkeiten, die je nach individueller Anlagestrategie und Risikobereitschaft in Betracht gezogen werden können. Zwei beliebte Optionen sind börsengehandelte Indexfonds (ETFs) und Anleihen.

ETFs und Indexfonds

ETFs und Indexfonds haben in den letzten Jahren stark an Popularität gewonnen. Sie bieten eine kostengünstige Möglichkeit, in einen ganzen Aktienindex wie den DAX oder MSCI World zu investieren. Da sie passiv gemanagt werden und einfach die Wertentwicklung des zugrunde liegenden Index nachbilden, sind die Gebühren deutlich niedriger als bei aktiv gemanagten Aktienfonds. Allerdings sind auch die Renditechancen etwas geringer, da keine Überrendite angestrebt wird.

Anleihen und Mischfonds

Anleihen gelten als sicherere Anlageklasse im Vergleich zu Aktien, da sie feste Zinszahlungen und die Rückzahlung des Nominalwerts am Laufzeitende versprechen. Aufgrund des anhaltenden Niedrigzinsumfelds sind die Renditen zwar gering, doch Anleihen können zur Diversifikation und Risikoreduktion eines Portfolios beitragen. Mischfonds, die sowohl in Aktien als auch Anleihen investieren, bieten ein ausgewogenes Risikoprofil und eignen sich für Anleger, die von den Chancen des Aktienmarkts profitieren möchten, ohne zu viel Risiko einzugehen.

Letztendlich hängt die Wahl der passenden Anlagealternative von den persönlichen Zielen, dem Anlagehorizont und der Risikobereitschaft ab. Ein breit gestreutes Portfolio mit verschiedenen Anlageklassen kann dazu beitragen, Risiken zu minimieren und langfristig attraktive Renditen zu erzielen.